I futures del West Texas Intermediate (WTI) sul NYMEX stanno restituendo parte dei guadagni iniziali dopo essere saliti di quasi il 28% fino a raggiungere un nuovo massimo di tre anni e mezzo di circa 113,00 dollari durante la prima sessione europea di lunedì. I prezzi del petrolio sono stati corretti rispetto ai massimi intraday dopo la notizia che i membri del G7 e l’Agenzia internazionale per l’energia (IEA) discuteranno congiuntamente del rilascio delle riserve petrolifere di emergenza, una mossa che fornirà un sollievo temporaneo dai problemi di approvvigionamento.
Ciononostante, al momento della stesura di questo articolo la coppia sta mantenendo guadagni significativi attorno ai 106,00$. I prezzi del petrolio hanno registrato uno dei maggiori progressi giornalieri della storia, mentre i conflitti in Medio Oriente si sono diffusi ai giacimenti petroliferi in Iran, suscitando preoccupazioni sull’offerta globale.
Secondo la BBC, nel fine settimana gli Stati Uniti e Israele hanno attaccato diversi depositi iraniani in un’operazione congiunta.
I prezzi del petrolio stavano già aumentando mentre l’esercito iraniano bloccava il flusso di petrolio dallo Stretto di Hormuz, un canale attraverso il quale passa il 20% del petrolio mondiale.
Nel frattempo, si prevede che la guerra in Medio Oriente si intensificherà ulteriormente poiché l’Iran ha nominato Mojtaba Khamenei come nuovo leader supremo. Il presidente degli Stati Uniti Donald Trump ha segnalato la scorsa settimana che la scelta del nuovo leader supremo dell’Iran fatta dai religiosi iraniani sarebbe “inaccettabile” e intende sceglierne uno nuovo per sostituirli.
L’aumento dei prezzi del petrolio nel contesto del conflitto iraniano ha aumentato le aspettative di inflazione tra i consumatori di tutto il mondo, uno scenario che impedirebbe alle banche centrali globali di allentare le condizioni monetarie nel breve termine.
Analisi tecnica del WTI
Lunedì il WTI US Oil ha registrato un nuovo massimo di tre anni e mezzo a circa 113,00 dollari. L’orientamento a breve termine è rialzista poiché il prezzo è ben al di sopra della media mobile esponenziale a 10 settimane, che è in aumento e attualmente si trova a $ 74,25, evidenziando una forte estensione verso l’alto. Le recenti candele settimanali segnano una fase di accelerazione dopo un prolungato consolidamento al di sotto della media e confermano una transizione di tendenza a favore degli acquirenti.
Il Relative Strength Index (RSI) a 14 giorni di 86 suggerisce condizioni di ipercomprato, ma nel contesto di un nuovo breakout, segnala un forte slancio rialzista piuttosto che un esaurimento immediato.
Il supporto iniziale si verifica al livello psicologico di 100,00$, con un pullback più profondo che colpisce l’EMA a 10 settimane in aumento intorno a 74,25$. Una rottura al di sotto di questa zona indebolirebbe la struttura rialzista ed esporrebbe la zona di congestione a metà degli anni ’60 del range precedente. Sul lato positivo, si prevede una resistenza immediata vicino alla regione dei 120,00 dollari, seguita dal massimo pluriennale di 126,50 dollari. Finché il WTI si mantiene al di sopra dei 100,00 dollari, il percorso di minor resistenza rimane rialzista.
(L’analisi tecnica di questa storia è stata scritta utilizzando uno strumento AI.)
Domande frequenti sul petrolio WTI
Il petrolio WTI è un tipo di petrolio greggio venduto sui mercati internazionali. WTI sta per West Texas Intermediate, uno dei tre gradi principali, tra cui Brent e Dubai Crude. Il WTI viene anche definito “leggero” e “dolce” rispettivamente a causa della sua gravità relativamente bassa e del suo contenuto di zolfo. È considerato un olio di alta qualità facile da raffinare. Proviene dagli Stati Uniti e distribuito attraverso l’hub di Cushing, considerato il “hub di gasdotti del mondo”. È un punto di riferimento per il mercato petrolifero e il prezzo del WTI è spesso citato dai media.
Come per tutti gli asset, la domanda e l’offerta sono i principali motori dei prezzi del petrolio WTI. La crescita globale può quindi essere un motore di aumento della domanda e, al contrario, di una crescita globale debole. L’instabilità politica, le guerre e le sanzioni possono interrompere l’offerta e incidere sui prezzi. Le decisioni dell’OPEC, un gruppo di importanti paesi produttori di petrolio, sono un altro importante driver dei prezzi. Il valore del dollaro USA influenza il prezzo del petrolio greggio WTI perché il petrolio è prevalentemente scambiato in dollari USA, quindi un dollaro USA più debole può rendere il petrolio più conveniente e viceversa.
I rapporti settimanali sull’inventario del petrolio dell’American Petroleum Institute (API) e dell’Energy Information Agency (EIA) influiscono sul prezzo del petrolio WTI. Le variazioni delle scorte riflettono le fluttuazioni della domanda e dell’offerta. Se i dati mostrano un calo delle scorte, ciò potrebbe indicare un aumento della domanda che sta facendo salire il prezzo del petrolio. L’aumento delle scorte potrebbe essere dovuto all’aumento dell’offerta, che deprime i prezzi. Il rapporto API viene pubblicato ogni martedì e il rapporto VIA viene pubblicato il giorno successivo. I loro risultati sono generalmente simili e si trovano entro l’1% l’uno dall’altro nel 75% dei casi. I dati VIA sono considerati più affidabili perché si tratta di un’agenzia governativa.
L’OPEC (Organizzazione dei paesi esportatori di petrolio) è un gruppo di 12 paesi produttori di petrolio che decidono congiuntamente le quote di produzione per i paesi membri in occasione di riunioni che si svolgono due volte l’anno. Le loro decisioni spesso influiscono sui prezzi del petrolio WTI. Se l’OPEC decidesse di tagliare le quote, potrebbe restringere l’offerta e far salire i prezzi del petrolio. Se l’OPEC aumentasse la produzione, avrebbe l’effetto opposto. L’OPEC+ si riferisce a un gruppo allargato che comprende altri dieci membri non OPEC, il più notevole dei quali è la Russia.
