Venerdì il dollaro australiano (AUD) è sceso rispetto al dollaro statunitense (USD), con l’AUD/USD che ha esteso le perdite per il quarto giorno consecutivo mentre il biglietto verde rimane ampiamente sostenuto in un contesto di tensioni geopolitiche in corso in Medio Oriente. Al momento in cui scriviamo, la coppia viene scambiata intorno a 0,6866, scivolando verso un nuovo minimo di due mesi.
Il dollaro USA continua a ricevere sostegno dal suo status di principale valuta di riserva mondiale e gli investitori si rivolgono al biglietto verde per soddisfare le loro esigenze di finanziamento e cercare sicurezza durante i periodi di accentuate tensioni sui mercati.
Allo stesso tempo, l’aumento dei prezzi del petrolio aumenta indirettamente la domanda di USD poiché le transazioni globali di petrolio greggio sono in gran parte regolate in dollari, esercitando una pressione sostenuta sulle valute sensibili al rischio come il dollaro australiano.
L’indice del dollaro statunitense (DXY), che replica il valore del biglietto verde rispetto a un paniere di sei principali valute, è scambiato intorno a 100,19 e si prevede che chiuderà la settimana in rialzo di oltre lo 0,50%. Al contrario, l’AUD/USD si dirige verso un calo settimanale di oltre il 2%, segnando il calo più grande dall’ottobre 2025.
Da un punto di vista tecnico, le prospettive dell’AUD/USD sono diventate ribassiste dopo essere scese al di sotto del livello psicologico di 0,7000, che è strettamente in linea con la SMA (media mobile semplice) a 50 giorni di 0,7015.
Il recente calo ha anche spinto la coppia al di sotto della zona di supporto plurimese intorno a 0,6900, aumentando la pressione ribassista e segnalando un cambiamento nella struttura del mercato a breve termine.
Il Relative Strength Index (RSI) sta diminuendo verso 37, mostrando uno slancio in calo senza raggiungere il territorio ipervenduto, suggerendo spazio per ulteriori pressioni ribassiste. La linea della media mobile di convergenza e divergenza (MACD) rimane al di sotto del suo segnale e si sta spostando sempre più in territorio negativo, con l’istogramma negativo che si espande leggermente, rafforzando il tono ribassista nel breve termine.
D’altra parte, si vede un supporto immediato alla media mobile semplice (SMA) a 100 giorni intorno a 0,6815. Una chiusura giornaliera al di sotto di questo livello potrebbe rivelare il prossimo obiettivo ribassista vicino al livello psicologico di 0,6700, una precedente zona di breakout che potrebbe limitare ulteriori ribasso.
D’altro canto, la zona 0,6900 agisce ora come resistenza immediata dopo aver servito in precedenza come un importante livello di supporto. Sarebbe necessario un movimento sostenuto al di sopra della SMA a 100 giorni, intorno al livello di 0,7000, per allentare la pressione ribassista e segnalare una continuazione del trend rialzista.
Domande frequenti sul dollaro australiano
Uno dei fattori più importanti per il dollaro australiano (AUD) è il livello dei tassi di interesse stabiliti dalla Reserve Bank of Australia (RBA). Poiché l’Australia è un paese ricco di risorse, un altro fattore importante è il prezzo della sua più grande esportazione, il minerale di ferro. La salute dell’economia cinese, il suo principale partner commerciale, è un fattore determinante, così come lo sono l’inflazione australiana, il suo tasso di crescita e la sua bilancia commerciale. Anche il sentiment del mercato – se gli investitori stanno adottando asset più rischiosi (propensione al rischio) o cercando beni rifugio (avversione al rischio) – è un fattore, con una propensione al rischio positiva per l’AUD.
La Reserve Bank of Australia (RBA) influenza il dollaro australiano (AUD) fissando il livello dei tassi di interesse che le banche australiane possono prestarsi reciprocamente. Ciò influenza il livello dei tassi di interesse nell’economia nel suo complesso. L’obiettivo principale della RBA è mantenere un tasso di inflazione stabile al 2-3% aggiustando i tassi di interesse verso l’alto o verso il basso. Tassi di interesse relativamente alti rispetto alle altre principali banche centrali sostengono l’AUD, al contrario, quelli relativamente bassi. La RBA può anche utilizzare misure di allentamento quantitativo e di inasprimento per influenzare le condizioni del credito, il primo essendo negativo per l’AUD e il secondo positivo per l’AUD.
La Cina è il principale partner commerciale dell’Australia, quindi la salute dell’economia cinese ha un grande impatto sul valore del dollaro australiano (AUD). Quando l’economia cinese va bene, acquista più materie prime, beni e servizi dall’Australia, aumentando la domanda di AUD e aumentandone il valore. È vero il contrario quando l’economia cinese non cresce così rapidamente come previsto. Pertanto, le sorprese positive o negative nei dati sulla crescita cinese hanno spesso un impatto diretto sul dollaro australiano e sulle sue coppie valutarie.
Secondo i dati del 2021, il minerale di ferro è la più grande esportazione dell’Australia, per un valore di 118 miliardi di dollari all’anno, con la Cina la destinazione principale. Il prezzo del minerale di ferro può quindi influenzare il dollaro australiano. Generalmente, quando il prezzo del minerale di ferro aumenta, anche l’AUD aumenta con l’aumento della domanda complessiva della valuta. È vero il contrario quando il prezzo del minerale di ferro scende. I prezzi più alti del minerale di ferro tendono anche a portare ad una maggiore probabilità di una bilancia commerciale positiva per l’Australia, che ha anche un impatto positivo sull’AUD.
La bilancia commerciale, la differenza tra ciò che un paese guadagna dalle sue esportazioni e ciò che paga per le sue importazioni, è un altro fattore che può influenzare il valore del dollaro australiano. Se l’Australia produce esportazioni desiderabili, la sua valuta si apprezzerà esclusivamente grazie all’eccesso di domanda generata da acquirenti stranieri che desiderano acquistare le sue esportazioni rispetto a quanto spende per acquistare le importazioni. Pertanto, una bilancia commerciale netta positiva rafforza l’AUD, con l’effetto opposto quando la bilancia commerciale è negativa.
