Quando la Federal Reserve Bank di New York ha pubblicato questa settimana il suo rapporto trimestrale, il debito totale delle famiglie negli Stati Uniti è aumentato di 197 miliardi di dollari, in aumento rispetto al trimestre precedente arrivando a 18,59 trilioni di dollari.
Un’analisi di WalletHub sui dati di TransUnion e Fed ha rilevato che il debito medio delle famiglie è aumentato da 275 a 975 dollari nel secondo-terzo trimestre, a seconda dello stato.
Perché è importante?
Il debito familiare è l’importo totale di denaro che un membro della famiglia deve agli istituti di credito, che può includere mutui, carte di credito, prestiti per auto e studenti e altre linee di credito. Il numero mostra quanto le persone fanno affidamento sul debito a fronte del proprio reddito in contanti.
Gli elettori hanno citato l’accessibilità economica e l’economia come le principali preoccupazioni nelle elezioni di fine anno del 4 novembre. I democratici hanno ottenuto vittorie chiave in diverse gare di alto profilo, con molti elettori che citano il difficile panorama economico odierno. L’economia è un pilastro fondamentale dell’amministrazione del presidente Donald Trump, in particolare sotto forma di tariffe.
Cosa sapere
Il Microeconomic Data Center della Fed di New York ha mostrato che i saldi dei mutui sono aumentati di 137 miliardi di dollari, per un totale di 13.070 miliardi di dollari alla fine di settembre. I saldi delle carte di credito sono aumentati a un ritmo più lento, di 24 miliardi di dollari, per un totale di 1,23 trilioni di dollari, mentre i saldi dei prestiti studenteschi sono aumentati di 15 miliardi di dollari, per un totale di 1,65 trilioni di dollari alla fine del trimestre.
Il rapporto rileva inoltre che il tasso di insolvenza sui prestiti studenteschi era al 9,4%, rispetto al 7,8% del primo trimestre. Ha scoperto che il tasso medio di insolvenza rimane elevato, segnalando che la insolvenza ad un certo punto è pari al 4,5% dei prestiti in essere.
Secondo un’analisi di WalletHub sui dati di TransUnion e Federal Reserve, le Hawaii hanno registrato il maggiore aumento medio del debito delle famiglie, con un aumento di 975 dollari dal secondo al terzo trimestre.
La California si è classificata al secondo posto, registrando un aumento medio del debito familiare di 880 dollari, portando il debito totale delle famiglie dello stato a quasi 3,17 trilioni di dollari. Colorado, Utah e Washington hanno condiviso aumenti medi del debito familiare simili, rispettivamente di 832, 831 e 824 dollari.
Guardando al quarto trimestre, lo shutdown del governo ha ritardato il pagamento dei benefici del Supplemental Nutrition Assistance Program (SNAP) a 42 milioni di americani, il che potrebbe aver indotto molti a ricorrere alle carte di credito invece di coprire i loro bisogni alimentari, creando un aumento del debito nel processo, dicono gli esperti.
cosa dice la gente
Donghun Lee, consulente per la ricerca economica presso la Fed di New York, ha dichiarato in un comunicato stampa di novembre: “I saldi dei mutui delle famiglie stanno crescendo a un ritmo moderato, con la stabilizzazione dei tassi di insolvenza. Il tasso di insolvenza dei mutui relativamente basso riflette la resilienza del mercato immobiliare, guidato da un sostanziale patrimonio immobiliare e da rigidi standard di sottoscrizione.”
Kevin Thompson, CEO di 9i Capital Group e conduttore 9 inning podcast, ha detto Newsweek Per una storia prima di novembre: “Quando le carte EBT non vengono ricaricate in tempo, le persone spesso si rivolgono al poco credito rimasto, sia che si tratti di esaurire le carte di credito, di richiedere prestiti rapidi in contanti con tassi astronomici o semplicemente di rimanere senza beni essenziali.”
Ofek Lavian, CEO di Forage con sede a San Francisco, che aiuta i negozi di alimentari a servire i 42 milioni di americani che fanno affidamento sull’EBT per nutrire le proprie famiglie. Newsweek Per una storia di novembre diversa: “I ritardi nell’assistenza alimentare spingeranno le famiglie a basso reddito a indebitarsi con le carte di credito e ad altre opzioni predatorie, mentre si troveranno ad affrontare la scelta impossibile tra nutrire le loro famiglie a novembre o subire conseguenze finanziarie a lungo termine”.
La Lettera Kobeisi, un commento settimanale sulla finanza e sui mercati globali, ha scritto nell’X Post del 6 novembre: “Il debito delle famiglie statunitensi aumenta di +197 miliardi di dollari nel terzo trimestre del 2025, raggiungendo la cifra record di 18,59 trilioni di dollari… Gli americani stanno accumulando debito a un ritmo rapido.”
Cosa succede dopo?
Il prossimo rapporto trimestrale sul debito delle famiglie rifletterà probabilmente l’impatto dello shutdown governativo sulla spesa dei consumatori e sull’indebitamento. La chiusura durata un mese ha comportato la perdita di stipendi da parte di decine di migliaia di dipendenti e l’interruzione di milioni di benefici.
